S&P 500과 나스닥, 2020년 이후 최고 실적 경신 전망

S&P 500과 나스닥 종합지수는 2020년 이후 최대 상승폭으로 4월을 마감할 것으로 예상되며, 이는 역사적인 유가 급락에도 불구하고 견조한 기업 실적이 투자자들의 우려를 완화하는 데 도움이 되었음을 시사합니다.

이번 상승세는 투자자들이 지정학적 혼란 속에서도 기업 실적의 견고함에 크게 의존하고 있음을 반영하지만, 기업들이 전쟁 관련 비용이 성장에 부담을 주고 있다는 신호를 보내기 시작하면 급격한 하락세로 전환될 위험도 커집니다.

에드워드 존스의 수석 투자 전략가인 안젤로 쿠르카파스는 "여러 요인들 간에 상당한 힘겨루기가 벌어지고 있지만, 현재까지는 실적 측면이 우세하다"고 언급했습니다. 그는 또한 "시장은 단기적인 불확실성을 간과하려 하지만, 불확실성이 오래 지속될수록 압박은 더욱 심화될 것"이라고 덧붙였습니다.

목요일 오전 10시 14분(미국 동부시간) 기준, 다우존스 산업평균지수는 429.39포인트(0.88%) 상승한 49,233.73을 기록했습니다. 한편, S&P 500 지수는 7,138.78로 보합세를 보였고, 나스닥 종합지수는 77.65포인트(0.31%) 하락한 24,595.59로 마감했습니다.

일간 변동성이 컸음에도 불구하고 S&P 500 지수는 2020년 11월 이후 최고의 월간 상승률을 향해 가고 있으며, 나스닥 지수 역시 2020년 4월 이후 최고의 월간 상승률을 기록할 전망입니다. 다우존스 지수 또한 2024년 11월 이후 최고 월간 상승률에 근접하고 있습니다.

목요일에 발표된 자료에 따르면 미국 경제 성장률은 정부 지출 반등에 힘입어 1분기에 가속화되었습니다. 그러나 이란과의 전쟁으로 인한 유가 상승이 가계 예산에 부담을 주면서 이러한 증가세는 일시적일 가능성이 높습니다.

대형 기술 기업들의 실적은 전반적으로 호조를 보였습니다. 알파벳 주가는 클라우드 컴퓨팅 사업부의 견조한 실적에 힘입어 6.1% 상승하며 사상 최고치를 경신했습니다. 반면 메타 플랫폼과 마이크로소프트는 자본 지출 발표 이후 각각 8.4%와 4.8% 하락했고, 아마존은 클라우드 매출이 예상치를 상회했음에도 불구하고 2.1% 하락했습니다.

S&P 500의 11개 주요 업종 중 7개 업종이 상승세를 기록했으며, 유틸리티 업종이 1.6% 상승하며 가장 큰 폭의 상승을 보였습니다.

투자자들은 수요일 제롬 파월 연준 의장의 발언도 평가했다. 중앙은행은 금리를 동결했지만, 세 명의 관계자는 인플레이션이 여전히 너무 높아 금리 인하를 시사하기는 어렵다고 밝혔다.

브렌트유 선물 가격이 장기적인 석유 시장 혼란에 대한 우려 속에 거의 4년 만에 최고치를 기록했습니다. 이는 도널드 트럼프 대통령이 미 중부사령부 사령관으로부터 이란에 대한 잠재적 군사 행동 계획에 대한 브리핑을 받을 예정이라는 악시오스(Axios) 보도에 따른 것입니다.

트레이드 네이션의 수석 시장 분석가인 데이비드 모리슨은 "트럼프 행정부가 사태를 조속히 해결하려는 움직임이 점점 더 강해지고 있는 것 같다"고 논평했습니다. 유가는 최고치에서 하락했지만 여전히 배럴당 약 110달러 수준으로 높은 상태를 유지하고 있습니다. 악시오스의 보도는 미국과 이란 간 갈등을 외교적으로 해결할 수 있을 것이라는 몇 주간 지속된 낙관론을 약화시켰습니다.

개별 종목을 살펴보면, 제약회사 일라이 릴리(Eli Lilly)는 체중 감량 약품에 대한 지속적인 수요에 힘입어 연간 이익 전망치를 상향 조정하면서 주가가 7% 급등했습니다. 캐터필러(Caterpillar) 역시 예상보다 양호한 1분기 실적 발표에 힘입어 8.4% 상승하며 사상 최고치를 경신했습니다.

뉴욕증권거래소(NYSE)에서는 상승 종목 수가 하락 종목 수보다 2.14 대 1의 비율로 많았고, 나스닥에서는 1.6 대 1의 비율로 많았습니다. S&P 500 지수는 20개의 52주 신고가를 기록하고 13개의 신저가를 기록했으며, 나스닥 종합 지수는 54개의 신고가와 71개의 신저가를 기록했습니다.