유로화, 17개월 만에 최저치에서 급반등 - 회복세의 원동력은 무엇일까?

유로는 목요일 유럽 거래에서 주요 통화 대비 전반적으로 상승했으며, 저가 매수세에 힘입어 미국 달러 대비 17개월 만에 최저치에서 급격히 반등했습니다.

유로화 강세는 미국 10년 만기 국채 수익률이 3주 만에 최저 수준으로 떨어지면서 달러화 약세에 힘입어 나타났습니다. 이러한 하락세는 연준 관계자들의 완화된 발언에 따른 것으로, 10월 미국 금리 인상에 대한 시장의 기대감을 낮추는 데 도움이 되었습니다.

가격 개요

• EUR/USD 오늘: 유로는 미국 달러 대비 0.75% 상승한 1.1241달러를 기록했으며, 오늘 개장가는 1.1156달러였습니다. 장중 최저가는 1.1147달러였습니다.

• 유로는 수요일 거래에서 달러 대비 0.4% 하락하여 17개월 만에 최저치인 1.1113달러를 기록했습니다. 이는 예상보다 높은 미국 인플레이션 데이터 발표의 영향입니다.

미국 달러

미국 달러 지수는 목요일에 0.65% 하락하여 18개월 만에 최고치인 102.95포인트에서 후퇴했으며, 이는 주요 및 소규모 통화 바스켓 대비 미국 달러화의 전반적인 약세를 반영합니다.

미국 달러는 차익 실현 매물이 늘어나는 가운데, 특히 연준의 10월 금리 인상 기대감이 약화되면서 국채 수익률 하락의 압력을 받았습니다.

미국 10년 만기 국채 수익률이 목요일에 2% 이상 하락하며 3거래일 연속 하락세를 이어가 5.089%까지 떨어져 3주 만에 최저치를 기록했습니다. 수익률이 5% 선을 하향 돌파할 가능성이 높아지면서 미국 달러화에 상당한 하방 압력을 가하고 있습니다.

미셸 보우먼 연방준비제도 이사는 중앙은행이 9월 금리 인상 이후 금융 시장과 경제 상황의 전개를 지켜보고 평가한 후 추가 조치가 필요한지 여부를 결정할 충분한 시간이 있다고 말했다.

샌프란시스코 연방준비은행 총재 메리 데일리는 추가 금리 인상이 필요할 가능성이 높지만, 서둘러 조치를 취할 필요는 없다고 말했습니다. 그녀는 중앙은행이 경제 전망이 더 명확해질 때까지 기다릴 여유가 있다고 덧붙였습니다.

CME 그룹의 FedWatch 도구에 따르면, 이러한 발언 이후 연준이 10월 회의에서 금리를 동결할 것이라는 시장 기대치는 46%에서 68%로 상승했고, 25bp 금리 인상 가능성은 54%에서 32%로 하락했습니다.

유럽 금리

• 유럽중앙은행(ECB) 총재 크리스틴 라가르드는 지정학적 상황 변화로 인한 에너지 가격 상승이 임금과 상품 및 서비스 가격에 영향을 미쳐 인플레이션 압력을 장기간 높일 수 있는 위험을 ECB가 면밀히 주시하고 있다고 밝혔습니다.

• 라가르드 총재는 유럽중앙은행(ECB)이 인플레이션 전망에 영향을 미칠 수 있는 추가적인 압력 요인을 파악하기 위해 임금 변동 추이와 노동자들의 임금 인상 요구를 예의주시하고 있다고 덧붙였습니다. 또한, 추가적인 인플레이션 압력 징후가 나타날 경우 중앙은행이 즉시 조치를 취할 준비가 되어 있다고 강조했습니다.

• 현재 금융 시장에서는 유럽중앙은행(ECB)이 10월에 25bp 금리 인상을 단행할 확률을 약 50%로 반영하고 있습니다.

• 투자자들은 이러한 기대치를 재평가하기 위해 유로존의 성장률, 인플레이션, 실업률 및 임금에 대한 추가 경제 데이터를 기다리고 있습니다.

유로 전망

저가 매수 심리가 강화됨에 따라 유로화는 상승세를 유지할 것으로 예상됩니다. 향후 발표될 미국 경제 지표와 연준 관계자들의 발언이 10월 금리 인상에 대한 기대감을 낮추는 방향으로 흘러간다면 유로화는 최소 2주 만에 최고 수준까지 상승할 수 있습니다.