유로는 금요일 유럽 증시에서 주요 통화 대비 상승세를 보이며 미국 달러 대비 이틀 연속 상승세를 유지했고, 유럽중앙은행(ECB)이 이란과의 갈등으로 인한 인플레이션 압력에 대응하기 위해 약 3년 만에 처음으로 금리를 인상한 데 따른 주간 상승세로 전환하고 있다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 이란에 대한 군사 공격 계획을 취소하고 테헤란과의 평화 협정이 임박했음을 시사하면서 글로벌 시장의 위험 선호 심리가 개선되었다.

가격

• 오늘 유로 환율: 유로는 달러 대비 약 0.1% 상승한 1.1587달러를 기록했습니다. 개장 당시 1.1579달러였던 환율이 상승세로 돌아섰으며, 장중 최저치는 1.1557달러였습니다.

• 유로는 유럽중앙은행(ECB)의 정책 결정과 트럼프 대통령의 이란에 대한 군사 공격 중단 발표에 힘입어 목요일 미국 달러 대비 0.4% 상승 마감했습니다.

주간 실적

금요일 정산으로 공식적으로 마무리되는 이번 주 동안 유로화는 미국 달러 대비 약 0.6% 상승했으며, 지난 3주 동안 두 번째 주간 상승세를 기록할 것으로 예상됩니다.

유럽중앙은행

널리 예상되었던 대로 유럽중앙은행(ECB)은 목요일 기준금리를 25bp 인상하여 2.40%로 올렸습니다. 이번 금리 인상은 2023년 9월 이후 유로존의 첫 금리 인상으로, 이란과의 갈등으로 인한 인플레이션 압력에 대응하기 위한 조치입니다.

유럽중앙은행(ECB)은 이란 전쟁과 에너지 위기의 영향으로 유로존 전역에 인플레이션 압력이 심화되었다는 점을 인정하고 2026년과 2027년 인플레이션 전망치를 모두 상향 조정했다.

중앙은행은 또한 향후 정책 결정은 전적으로 새로 발표되는 경제 데이터, 지정학적 상황, 그리고 근본적인 인플레이션 추세에 대한 자체 평가에 달려 있다고 강조했습니다.

유럽중앙은행(ECB) 총재 크리스틴 라가르드는 에너지 가격 상승이 향후 인플레이션을 ECB의 목표치인 2% 이상으로 끌어올릴 수 있다고 밝혔습니다. 또한 중동 분쟁이 유로존 전반의 경제 활동에 부담을 주기 시작했다고 지적했습니다.

유럽 금리

• 보도에 따르면 유럽중앙은행은 에너지 가격이 현재 수준을 유지할 경우 7월에 통화정책 정상화를 일시 중단하는 방안을 검토하고 있는 것으로 나타났습니다.

• 현재 금융 시장에서는 유럽중앙은행(ECB)이 7월에 25bp 금리 인상을 단행할 확률을 약 50%로 보고 있습니다.

• 9월에 25bp 금리 인상이 있을 것이라는 시장 가격은 여전히 70%를 넘습니다.

• 투자자들은 인플레이션, 실업률, 임금 상승률에 대한 유로존의 추가 데이터를 기다리며 이러한 기대치를 재평가할 예정이다.

이란 분쟁의 전개 상황

• 도널드 트럼프 대통령은 이란 고위 지도자들이 예비 합의를 승인했다고 밝히며, 이란 내부 목표물에 대한 군사 공습 계획을 예기치 않게 중단한다고 발표했습니다.

• 트럼프 대통령은 평화 협정의 최종 조항들이 관련 당사자 모두에 의해 원칙적으로 승인되었다고 밝혔습니다.

• 이 협력체에 참여하는 국가로는 미국, 이스라엘, 사우디아라비아, 아랍에미리트, 카타르, 터키, 파키스탄, 바레인, 쿠웨이트, 요르단, 이집트 등이 있는 것으로 알려져 있습니다.

• 보도에 따르면 이란 관련 논의가 이란 지도부 최고위층에까지 제기되었고 예비 승인을 받은 것으로 나타났습니다.

• 해상 봉쇄는 합의가 최종 확정될 때까지 유지될 것이며, 서명식 시간과 장소는 추후 발표될 예정입니다.

• 이란은 트럼프 대통령이 곧 서명하기를 희망하는 합의안에 대해 관련 당국이 세부 사항을 계속 검토 중이므로 최종 결정은 아직 내려지지 않았다고 밝혔습니다.

• 트럼프 대통령은 이란과의 전쟁이 끝났다고 주장하며, 부통령이 참석한 가운데 주말 유럽에서 합의안이 서명될 수 있다고 말했다.

일본 엔화는 금요일 아시아 거래에서 주요 통화 대비 약세를 보이며, 목요일 미국 달러 대비 잠시 멈췄던 하락세를 재개했습니다. 엔화는 다시 6주 만에 최저치에 근접하며 일본 당국이 외환시장의 과도한 변동을 억제하고 엔화 가치를 지지하기 위한 개입 가능성 지표로 삼는 핵심 지지선인 160엔 아래로 떨어졌습니다.

미국 달러는 이란이 도널드 트럼프 미국 대통령이 조속히 서명하기를 희망하는 합의안에 대해 아직 최종 결정이 내려지지 않았다고 확인하면서 금융 시장에 신중론이 다시 나타나면서 전날 손실분을 일부 회복했습니다.

가격

• 오늘 일본 엔화 환율: 달러는 엔화 대비 약 0.3% 상승한 160.30엔을 기록했으며, 개장가인 159.87엔에서 상승세를 보였고, 장중 최저치인 159.86엔까지 올랐습니다.

• 엔화는 목요일 달러 대비 0.4% 상승하며 3거래일 만에 처음으로 상승세를 기록했습니다. 앞서 엔화는 6주 만에 최저치인 160.60엔까지 하락하기도 했습니다.

• 저가 매수세에 더해 도널드 트럼프 미국 대통령이 이란 목표물에 대한 공습 계획을 중단한다고 발표한 후 엔화 가치가 상승했습니다.

160엔 임계값

일본 당국은 외환 시장 움직임을 면밀히 주시하고 있으며, 특히 엔화가 달러당 160엔이라는 중요한 저항선을 돌파한 이후 더욱 그렇습니다. 이 저항선은 시장 개입 재개를 촉발할 수 있는 임계점으로 널리 인식되고 있습니다.

소식통들은 로이터 통신에 도쿄가 엔화 약세를 막기 위해 4월 말과 5월 초에 여러 차례 시장에 개입했다고 전했다. 당시 엔화 환율은 달러당 160.72엔까지 떨어져 2024년 7월 이후 최저치를 기록했다.

일본 당국은 과도한 환율 변동성에 대해 경고하며, 외환 시장의 무질서한 움직임에 대해 당국이 단호한 조치를 취할 수 있음을 시사했다.

가타야마 사츠키 재무장관은 외환시장에서 과도하거나 투기적인 움직임이 발생할 경우 정부가 "적절한 조치를 취할 준비가 되어 있다"고 밝혔습니다.

일본 금리

• 일본은행이 6월 회의에서 금리를 0.25%포인트 인상할 것이라는 시장 예상은 여전히 95%를 웃돌고 있습니다.

• 일본은행은 세계 4위 경제대국인 일본에 적합한 통화정책 수단을 평가하기 위해 6월 15일부터 16일까지 회의를 개최할 예정이다.

미국 달러

미국 달러 지수는 금요일에 약 0.2% 상승하여 전날 기록했던 큰 폭의 손실을 일부 만회했으며, 이는 주요 글로벌 통화 대비 미국 달러화의 강세가 다시 살아났음을 반영합니다.

이번 반등은 이란이 도널드 트럼프 대통령이 발표한 평화 협정에 대한 최종 승인이 아직 내려지지 않았으며, 이란 고위 지도부가 합의 내용을 검토 중이라고 확인한 이후 시장에 신중함과 위험 회피 심리가 다시 나타나면서 발생했습니다.

이란 분쟁의 전개 상황

• 도널드 트럼프 대통령은 이란 고위 지도자들이 예비 합의를 승인했다고 밝히며, 이란 내부 목표물에 대한 군사 공습 계획을 예기치 않게 중단한다고 발표했습니다.

• 트럼프 대통령은 평화 협정의 최종 조항들이 관련 당사자 모두에 의해 원칙적으로 승인되었다고 밝혔습니다.

• 이 협력체에 참여하는 국가로는 미국, 이스라엘, 사우디아라비아, 아랍에미리트, 카타르, 터키, 파키스탄, 바레인, 쿠웨이트, 요르단, 이집트 등이 있는 것으로 알려져 있습니다.

• 보도에 따르면 이란 관련 논의가 이란 지도부 최고위층에까지 제기되었고 예비 승인을 받은 것으로 나타났습니다.

• 해상 봉쇄는 합의가 최종 확정될 때까지 유지될 것이며, 서명식 시간과 장소는 추후 발표될 예정입니다.

• 이란은 트럼프 대통령이 곧 서명하기를 희망하는 합의안에 대해 관련 당국이 세부 사항을 계속 검토 중이므로 최종 결정은 아직 내려지지 않았다고 밝혔습니다.

• 트럼프 대통령은 이란과의 전쟁이 끝났다고 주장하며, 부통령이 참석한 가운데 주말 유럽에서 합의안이 서명될 수 있다고 말했다.

미국 농무부가 2025-2026 마케팅 연도의 미국 옥수수 재고량 전망치를 예상치 못하게 상향 조정하면서 옥수수 선물 가격이 하락세를 이어갔습니다. 수출 증가에도 불구하고 에탄올 부문의 수요 약세가 이를 상쇄했습니다. 대두 선물 가격 역시 공급 전망치가 예상치를 웃도는 데다 미국 수출 전망치가 또다시 하향 조정되면서 하락세를 지속했습니다.

한편, 미국 농무부가 가뭄으로 피해를 입은 겨울밀 작황 전망치를 예상보다 크게 하향 조정하면서 경질 적색 겨울밀 선물 가격이 상승했습니다. 앞서 겨울밀 작황은 62년 만에 최저치를 기록할 것으로 예상된 바 있습니다.

미국 농무부(USDA)의 월간 세계 농산물 수급 전망 보고서에는 옥수수, 대두, 밀 등 주요 농산물 가격에 대한 큰 변동 사항은 없었습니다. 그러나 단기적으로 공급량이 풍부하다는 전반적인 전망으로 인해 가격은 지난 2주간 급락세 당시 기록했던 최저치 부근에서 유지되었습니다.

농무부는 2025-2026년 마케팅 연도의 미국 옥수수 기말 재고량 전망치를 3백만 부셸 상향 조정하여 21억 4,500만 부셸로 발표했습니다. 이는 7년 만에 최고 수준으로, 시장의 소폭 감소 예상을 뒤엎는 결과입니다. 또한 2026-2027년 기말 재고량 전망치도 3백만 부셸 상향 조정하여 19억 6,000만 부셸로 제시했습니다.

동시에 미국 농무부는 2025-2026년 옥수수 수출 전망치를 2,500만 부셸 상향 조정하여 사상 최고치인 33억 2,500만 부셸로 예상했지만, 에탄올 생산을 위한 옥수수 사용량 전망치는 같은 폭으로 하향 조정하여 55억 7,500만 부셸로 조정했다.

대두의 경우, 농무부는 시장의 소폭 감소 예상과는 달리 2025-2026 시즌 미국의 기말 재고량을 3억 4천만 부셸로 동결했습니다. 또한 2026-2027 시즌 기말 재고량 전망치도 3억 1천만 부셸로 유지했습니다.

미국 농무부는 2025-2026 시즌 미국 대두 수출 전망치를 두 달 연속 하향 조정하여 2천만 부셸 감소한 15억 1천만 부셸로, 13년 만에 최저 수준으로 예상했습니다. 반면 대두 분쇄 및 가공 부문에 대한 전망치는 소폭 상향 조정했습니다.

세계적으로 농무부는 아르헨티나의 2026년 대두 생산량 전망치를 5천만 톤, 브라질은 1억 8천만 톤으로 변동 없이 유지했다.

하지만 해당 기관은 브라질의 옥수수 생산량 전망치를 5월 추정치보다 300만 톤 상향 조정했고, 아르헨티나의 생산량 전망치도 200만 톤 늘려 6100만 톤으로 상향 조정했습니다.

파머스 키퍼의 농민 관계 담당 이사인 제레미 맥캔은 이번 달 보고서는 일반적으로 6월 30일에 발표될 경작 면적 보고서보다 영향력이 적다고 말했습니다. 그는 기존 작물과 신작물 재고량 추정치의 변동이 비교적 미미하여 시장의 관심이 전적으로 월말 경작 면적 보고서에 쏠렸다고 지적했습니다.

미국 농무부는 6월 30일 보고서에서 옥수수와 대두 재배 면적 추정치를 업데이트할 예정이며, 이는 여름 내내 가격 변동의 주요 요인이 될 것으로 예상됩니다.

별도의 보고서에서 농무부는 2026-2027년 겨울 밀 총 생산량을 10억 3천만 부셸로 추산했는데, 이는 5월 예측치보다 1천 8백만 부셸 감소한 수치이며 2025-2026년 작황보다 27% 이상 낮아 1965년 이후 가장 적은 수확량이 될 것으로 예상했습니다.

분석가들은 약 10억 4천1백만 부셸의 생산량을 예상했습니다.

가뭄으로 가장 큰 피해를 입은 경질 적색 겨울 밀 작황은 4억 9690만 부셸로 추산되었으며, 이는 5월보다 1800만 부셸 감소했고 지난해 수준보다 38% 낮은 수치입니다.

정오 거래 기준으로 12월 옥수수 선물은 부셸당 6센트 하락한 4.4075달러를 기록했고, 11월 대두 선물은 7센트 하락한 11.3150달러에 거래되었습니다. 반면 7월 경질 적색 겨울밀 선물은 3.5센트 상승한 6.34달러에 거래되었습니다.

도널드 트럼프 미국 대통령이 테헤란과의 지속적인 협의를 이유로 이날 예정됐던 이란에 대한 공습을 취소하면서 목요일 유가가 하락했다.

거래 도중 미국 서부 텍사스산 원유(WTI)는 동부시간 오후 1시 35분 기준 배럴당 87.21달러로 3.13% 하락했고, 브렌트유는 배럴당 89.97달러로 3.36% 하락했습니다.

트럼프 대통령은 트루스 소셜(Truth Social)에 올린 글에서 이란 지도부 최고위층과의 논의를 거쳐 관련 당사자 모두의 승인을 받은 후 이란에 대한 예정된 공습 및 공습 작전을 취소하기로 결정했다고 밝혔습니다.

앞서 트럼프 대통령은 수요일 이란의 감시 능력, 통신 시스템 및 방공 시설을 겨냥한 공습에 이어 목요일 저녁 미국이 이란을 "매우 강력하게" 공격할 것이라고 밝혔다.

미국 대통령은 또한 이란 최대 석유 수출 터미널인 하르그 섬을 장악하겠다고 위협하며, 미국이 베네수엘라에서 했던 것처럼 이란의 석유 및 가스 시장에 대한 "완전한 통제권"을 확립할 것이라고 주장했습니다.

최근 미국이 이란 내부 목표물을 공격하면서 워싱턴과 테헤란 간의 군사적 충돌이 격화되었고, 이에 테헤란은 여러 걸프 국가에 미사일 공격을 가하며 보복했다.

이란 국영 언론은 테헤란이 알리 알 살렘 공군 기지, 아흐마드 알 자베르 공군 기지, 셰이크 이사 공군 기지를 포함한 쿠웨이트와 바레인의 미군 시설을 공격했다고 보도했습니다. 이에 대해 바레인은 자국의 방공망이 이란의 공격을 요격해 파괴했다고 밝혔습니다.

이란 언론은 또한 이란이 호르무즈 해협에서 작전 중인 미국 함정을 대상으로 미사일과 드론 공격을 감행했으며, 쿠웨이트는 목요일에 영공을 폐쇄하고 발사체를 요격했다고 보도했습니다.

최근 긴장 고조에도 불구하고 에너지 컨설팅 회사인 리스타드 에너지는 미국의 원유 수출 증가, 중국의 수요 약화, 그리고 호르무즈 해협에 대한 의존도를 낮추는 대체 수출 경로의 존재 등을 이유로 들며, 현재 석유 시장은 이전 위기 때보다 공급 차질을 더 잘 흡수할 수 있다고 밝혔다.

하지만 해당 업체는 신속한 외교적 돌파구 마련 가능성이 줄어들었으며, 분쟁의 미래에 대한 불확실성이 지속됨에 따라 유가가 급격한 변동에 취약해질 수 있다고 경고했습니다.