비트코인은 화요일에 소폭 상승했지만, 투자자들이 미국 연방준비제도의 통화정책 회의를 앞두고 고위험 자산에 대한 투자 심리를 위축시키면서 9만 달러 아래의 좁은 범위 내에서 횡보하며 한 달 만에 최저치 부근에서 거래되었습니다.

세계 최대 암호화폐인 비트코인은 미국 동부시간 오전 1시 33분(GMT 06시 33분) 현재 0.4% 상승한 88,296.5달러에 거래되고 있다.

비트코인은 지난주 급락 이후 회복세를 보이지 못하고 있으며, 2026년 초 이후 약 1% 상승에 그쳐 최근 미국 달러 약세에도 불구하고 다른 자산 대비 저조한 성과를 보이고 있습니다.

비트코인, 연준 결정 앞두고 부진

비트코인은 전통적으로 디지털 자산에 유리하게 작용해 온 거시경제 환경의 혜택을 받지 못했습니다.

이러한 부진한 가격 움직임은 금과 은이 연이어 사상 최고치를 경신하는 가운데 나타났으며, 이는 지정학적 불확실성 증가와 세계 경제 성장 둔화 우려 속에서 안전자산에 대한 강한 수요를 반영합니다.

시장의 관심은 이제 화요일 늦게 시작되는 미국 연방준비제도(Fed)의 이틀간의 정책 회의로 옮겨갔습니다. 정책 결정자들은 수요일 회의에서 금리를 동결할 것으로 널리 예상됩니다.

금리 동결 가능성은 이미 가격에 완전히 반영되었지만, 트레이더들은 연준의 성명과 제롬 파월 의장의 기자회견을 예의주시하며 잠재적인 금리 인하 시점과 중앙은행의 인플레이션 전망에 대한 단서를 찾고 있습니다.

파월 의장의 어조 변화는 전반적인 위험 선호도와 유동성 상황에 영향을 미칠 수 있으며, 이 두 가지 모두 암호화폐 시장의 핵심 동인입니다.

시장은 또한 도널드 트럼프 미국 대통령이 차기 연방준비제도 의장을 지명할지 여부에 대한 발표를 예의주시하고 있는데, 이는 향후 통화 정책 방향과 장기적인 기대치에 영향을 미칠 수 있기 때문이다.

일본에서는 2028년까지 첫 암호화폐 ETF가 출시될 수 있을 것으로 예상됩니다.

일본 니케이 신문은 월요일, 일본 최초의 암호화폐 투자 상장지수펀드(ETF)가 이르면 2028년에 상장될 수 있으며, 이는 개인 투자자들이 비트코인 및 기타 디지털 자산에 투자하는 것을 더 쉽게 만들어줄 수 있다고 보도했습니다.

보고서에 따르면 일본 금융청은 투자자 보호 조치를 강화하는 동시에 암호화폐를 ETF 상품 대상 자산 목록에 추가할 계획입니다.

또한 노무라 홀딩스와 SBI 홀딩스 같은 기업들이 도쿄 증권거래소의 승인을 조건으로 이러한 상품을 출시할 후보 기업에 포함되어 있다고 덧붙였다.

오늘 암호화폐 시세: 알트코인, 횡보세 속에서 소폭 상승

대부분의 주요 알트코인도 소폭 상승했지만, 좁은 범위 내에서 거래되었습니다.

세계에서 두 번째로 큰 암호화폐인 이더리움은 1.5% 상승한 2,935.92달러를 기록했습니다.

시가총액 3위의 암호화폐인 XRP는 1.1% 상승한 1.90달러를 기록했습니다.

화요일 유가는 대체로 보합세를 보였습니다. 대형 겨울 폭풍으로 인해 원유 생산이 차질을 빚고 미국 걸프 해안의 정유 시설들이 영향을 받았지만, 공급 차질로 인한 상승 압력은 카자흐스탄의 원유 공급 재개로 상쇄되었습니다.

브렌트유 선물은 6센트(0.1%) 하락한 배럴당 65.53달러를 기록했다(그리니치 표준시 기준 오전 11시 46분). 미국 서부 텍사스산 원유(WTI)는 1센트 하락한 배럴당 60.62달러로 거의 변동이 없었다.

미국은 심각한 겨울 폭풍이 전국 곳곳을 휩쓸면서 에너지 기반 시설과 전력망에 큰 부담을 주어 생산 손실을 입었습니다.

분석가들과 거래업자들은 미국 석유 생산자들이 주말 동안 하루 최대 200만 배럴, 즉 전체 생산량의 약 15%에 해당하는 손실을 입었을 것으로 추정했다.

한편, 미국 멕시코만 연안의 여러 정유 시설에서 기상 악화로 인한 생산 차질이 보고되었으며, ANZ 분석가인 다니엘 하인즈는 이로 인해 연료 공급 차질에 대한 우려가 커졌다고 밝혔습니다.

추운 날씨로 인해 재고가 감소할 수 있습니다.

PVM 증권사의 석유 분석가인 타마스 바르가는 "미국의 추운 날씨는 향후 몇 주 동안, 특히 이러한 상황이 지속될 경우 석유 재고를 크게 감소시킬 가능성이 높다"고 말하며, 이는 단기적으로 유가 상승을 뒷받침할 수 있다고 덧붙였다.

하지만 카자흐스탄 에너지부가 최대 유전의 생산 재개를 준비 중이라는 소식이 전해지면서 유가 상승폭은 제한되었습니다. 업계 소식통에 따르면 생산량은 여전히 저조한 수준입니다.

카자흐스탄의 주요 수출 경로를 운영하는 카스피해 파이프라인 컨소시엄(CPC)은 3개의 계류 지점 중 한 곳에서 유지 보수 작업을 완료한 후 러시아 흑해 연안에 있는 터미널의 적재 용량을 완전히 복구했다고 발표했습니다.

바르가는 최근 미국의 추운 날씨로 인해 가격이 급등한 난방유 시장에서 일부 거래자들이 차익 실현에 나설 가능성도 있다고 언급했습니다.

중동 긴장 고조 속 공급 위험 지속

지정학적 측면에서, 미국 관리 두 명은 월요일 로이터 통신에 미국 항공모함과 호위 함정들이 중동에 도착했으며, 이는 도널드 트럼프 대통령이 미군을 방어하거나 이란에 대한 잠재적인 군사 행동을 수행할 수 있는 능력을 확대한다고 밝혔습니다.

ANZ의 다니엘 하인즈는 "중동 공급 위험은 사라지지 않았다"며 "트럼프 대통령이 해군력을 해당 지역에 배치한 이후 긴장감이 고조된 상태"라고 말했다.

공급 측면에서는 OPEC+ 동맹이 2월 1일로 예정된 회의에서 3월 원유 생산량 증산 중단을 유지할 것으로 예상된다고 로이터 통신이 인용한 OPEC+ 대표 3명이 전했다.

미국 달러는 화요일에 소폭 상승했지만, 미국과 일본 당국의 외환 시장 동시 개입 가능성에 대한 우려가 지속되는 가운데 수요일에 발표될 연준의 금리 결정 발표를 기다리면서 강한 상승 모멘텀을 확보하는 데 어려움을 겪었습니다.

최근 외환 시장에서 가장 큰 관심은 일본 엔화에 집중되어 있는데, 미국과 일본이 이른바 '금리 점검'을 실시했다는 소문 속에 엔화는 지난 이틀간 최대 3%까지 상승했습니다. '금리 점검'은 종종 공식적인 시장 개입의 전조로 여겨지는 관행입니다.

이는 엔화 환율을 달러당 153~154엔 범위에서 안정시키는 데 도움이 되었으며, 금요일에 기록한 약 34년 만의 최저치인 159.23엔에서 크게 벗어났습니다. 최근 거래에서 엔화는 달러당 154.75엔을 기록했으며, 달러는 엔화 대비 약 0.4% 상승했습니다.

BNP 파리바의 아시아 신흥 시장 및 현지 시장 외환 전략가인 파리샤 사임비는 "미국에서 신호가 나오고 있다는 사실은 여러 당사자가 개입할 의향이 있을 수 있음을 시사하거나 시장에 위험을 더하는 요소이며, 이는 과거와는 다른 양상이다"라고 말했다.

그녀는 “제 생각에는 이것이 달러/엔 환율 변동에만 국한되지 않고 더 광범위한 달러 움직임이 나타난 이유를 설명해 줍니다.”라고 덧붙였습니다.

일본이나 미국 당국으로부터 환율 점검이 이루어졌다는 공식적인 확인은 없었지만, 이 문제에 정통한 소식통은 로이터 통신에 뉴욕 연방준비은행이 금요일에 외환 딜러들에게 달러/엔 환율에 대해 문의했다고 전했다.

이와 관련하여 일본 고위 관리들은 월요일에 외환 시장과 관련하여 미국과 긴밀히 협력하고 있다고 밝혔습니다.

일본의 공공 재정에 대한 우려에도 불구하고, 시장 개입 가능성 때문에 투자자들은 엔화를 크게 약세로 몰아넣지 못했습니다. 분석가들은 또한 공동 개입의 문턱이 여전히 높다고 지적했습니다.

일본은행의 금융시장 데이터에 따르면 금요일 엔화의 달러 대비 급등은 일본 정부의 직접적인 시장 개입 때문일 가능성은 낮아 보입니다.

달러화는 계속해서 압력을 받고 있습니다.

달러는 워싱턴이 통화 약세를 선호하는 점과 도널드 트럼프 미국 대통령의 정책을 둘러싼 불확실성 등 여러 요인이 복합적으로 작용하여 강한 압력을 받고 있습니다.

모넥스의 거시경제 연구 책임자인 닉 리스는 연준의 금리 결정 이후 수요일에 이러한 요인들이 다시 부상할 수 있다고 말했습니다. 그는 "내일 연준 회의가 있는데, 시장은 이 회의를 앞두고 매우 신중한 태도를 유지할 것으로 예상합니다. 저희 생각에 가장 큰 위험은 금리 결정 자체가 아닙니다. 연준이 금리를 동결할 것이라고 상당히 확신합니다. 하지만 트럼프 대통령은 이에 만족하지 않을 것입니다."라고 말했습니다.

리스는 트럼프 대통령이 연준의 금리 결정에 동의하지 않을 경우, 금리 결정 이후 제롬 파월 연준 의장의 후임 후보를 곧 발표할 가능성이 높다고 덧붙였다.

그는 "그렇게 되면 달러화에 상당한 변동성이 생길 것으로 생각한다"고 말했다.

화요일에 시작되는 이틀간의 정책 회의 동안 트럼프 행정부가 제롬 파월에 대해 진행하고 있는 형사 수사와 리사 쿡 연준 이사를 해임하려는 움직임 또한 면밀히 주시되고 있는 이슈 중 하나입니다.

달러는 주요 통화 대비 나흘 만에 처음으로 상승하여 0.2% 오른 97.27을 기록했습니다. 하지만 올해 초 대비로는 여전히 약 1% 하락한 상태이며, 월요일에는 4개월 만에 최저치인 96.808까지 떨어졌습니다.

한편 유로는 0.2% 하락한 1.1855달러를 기록하며 월요일에 기록한 4개월 만의 최고치인 1.19075달러에 근접했습니다. 파운드화는 0.07% 하락한 1.3668달러를 기록했지만, 이전 거래일에 기록한 4개월 만의 최고치인 1.37125달러에 가까운 수준을 유지했습니다.

호주 달러는 소폭 하락했지만 월요일에 기록했던 16개월 만의 최고치인 0.6941달러 부근에서 거래를 이어갔다.

금 가격은 화요일 유럽 거래에서 상승세를 이어가며 7거래일 연속 상승세를 기록했고, 사상 최고치 부근에서 머물렀습니다. 도널드 트럼프 대통령이 주요 경제국들에 대한 관세 인상 위협을 지속하는 가운데 안전자산으로서 금을 선호하는 수요가 강하게 작용한 결과입니다.

그러한 상승세는 올해 첫 연준 통화정책 회의를 앞두고 미국 달러가 반등하면서 제한되었는데, 이 회의에서는 미국 금리에 변동이 없을 것으로 널리 예상됩니다.

가격 개요

• 오늘 금 가격: 금 가격은 1.8% 상승한 5,100.84달러를 기록했으며, 개장가는 5,010.50달러였습니다. 장중 최저가는 5,010.50달러였습니다.

• 월요일 장 마감 시점에서 귀금속 가격은 약 0.5% 상승하며 6일 연속 상승세를 이어갔고, 사상 처음으로 온스당 5,000달러라는 심리적 저항선을 돌파하며 사상 최고치인 5,111.01달러를 기록했습니다.

트럼프의 관세 위협

도널드 트럼프 대통령은 월요일 한국산 자동차, 목재, 의약품 수입품에 대한 관세를 25%로 인상할 계획을 발표하며, 미국과의 무역 협정 체결에 실패한 한국 정부를 강하게 비판했다.

이번 긴장 고조는 특히 마크 카니 캐나다 총리가 이달 초 중국을 방문한 이후 캐나다에 관세를 부과하겠다는 위협에 이은 것이지만, 최근 몇 주 동안 양국 관계는 눈에 띄게 개선되었습니다.

미국 달러

미국 달러 지수는 화요일에 0.25% 상승하며 4개월 만에 최저치인 96.81포인트에서 회복세를 보이기 시작했고, 주요 글로벌 통화 대비 미국 달러화의 반등을 반영하며 4거래일 만에 첫 상승세를 기록할 전망입니다.

저가 매수라는 이점 외에도, 달러화 반등은 연준의 올해 첫 통화정책 회의를 앞두고 나타나고 있습니다.

연방준비제도

연방준비제도(Fed)의 정책 회의가 오늘 오후에 시작되며, 결정은 수요일에 나올 예정입니다. 금리는 3년 만에 최저 수준인 3.75%로 동결될 것이라는 전망이 여전히 강하게 남아 있습니다.

호주 커먼웰스 은행의 통화 전략가인 캐롤 콩은 시장이 금리 기대치보다는 연준의 독립성 문제에 더 집중할 가능성이 높다고 말했다.

그녀는 제롬 파월 의장이 5월 임기 만료 후 연준 의장직에서 물러난다면 정치적 압력에 굴복했다는 인식이 강화되어 연준의 독립성에 대한 우려가 커지고, 이는 달러화에 위험을 초래할 수 있다고 덧붙였다.

미국 금리

• CME FedWatch Tool에 따르면 시장 가격은 2026년 1월 회의에서 미국 금리가 동결될 확률이 97%이고, 25bp 금리 인하 확률은 3%임을 보여줍니다.

• 투자자들은 현재 향후 1년 동안 미국의 금리 인하가 두 차례 있을 것으로 예상하고 있지만, 연준 자체 전망은 25bp 금리 인하 한 차례를 시사하고 있습니다.

금 전망

KCM 트레이드의 수석 시장 분석가인 팀 워터러는 트럼프 대통령의 올해 파격적인 정책 기조가 귀금속을 안전자산으로 만드는 데 기여했다고 말했습니다. 그는 한국과 캐나다에 대한 관세 인상 위협만으로도 금이 방어 자산으로서 높은 가격을 유지하는 데 충분하다고 지적했습니다.

워터러는 미국과 일본 관리들이 엔화 약세를 진정시키기 위해 개입하면서 달러화 가치가 하락했고, 이로 인해 금 가격이 크게 상승했다고 덧붙였습니다. 그는 또한 미국 정부 셧다운 가능성과 트럼프 대통령의 예측 불가능한 정책으로 인해 달러화 가치가 더욱 하락하면서 해외 구매자들이 달러로 표시한 금 가격이 낮아졌다고 지적했습니다.

SPDR 보유량

세계 최대 금 기반 상장지수펀드(ETF)인 SPDR 골드 트러스트의 금 보유량은 월요일에 변동 없이 1,086.53톤을 유지했으며, 이는 2022년 5월 3일 이후 최고 수준입니다.