일본 엔화는 목요일 아시아 거래에서 주요 통화 및 부차적 통화 대비 상승하며 미국 달러 대비 이틀 연속 회복세를 이어갔다. 이는 일본 재무장관의 최근 발언과 6주 만의 최저치에서 지속적인 매수세에 힘입은 것이다.

일본의 부진한 노동 시장 지표로 인해 단기적인 금리 인상 기대감이 낮아졌으며, 투자자들은 일본은행의 올해 통화 정책 방향에 대한 추가적인 증거를 기다리고 있습니다.

가격 개요

오늘 일본 엔화 환율: 달러는 엔화 대비 0.4% 하락한 156.45엔을 기록했습니다. 개장가인 157.05엔에서 소폭 하락한 후, 장중 최고 157.19엔까지 올랐습니다.

엔화는 수요일 거래에서 달러 대비 0.4% 상승하며 마감했습니다. 이는 전날 6주 만에 최저치인 157.97엔을 기록한 이후 3일 만에 처음으로 상승세를 보인 것입니다.

일본 재무장관

가타야마 사츠키 일본 재무장관은 화요일에 금융 당국이 "매우 긴박한 심정으로" 시장을 면밀히 주시하고 있다고 밝혔습니다. 외환시장 개입 가능성에 대한 질문에 그녀는 일본이 지난해 미국과 상호 합의에 도달했다고 답했습니다.

일본 금리

이번 주 도쿄에서 발표된 자료에 따르면 일본의 1월 실업률은 2.7%로 상승하여 시장 예상치인 2.6%를 상회했으며, 12월에는 2.6%를 기록했습니다.

해당 데이터 발표 이후, 일본은행의 3월 25bp 금리 인상 가능성에 대한 시장 기대치는 15%에서 5%로 하락했다.

4월에 25bp 금리 인상에 대한 가격 책정 비율도 40%에서 25%로 하락했습니다.

최근 로이터 여론조사에 따르면 일본은행은 9월까지 기준금리를 1%로 인상할 것으로 예상됩니다.

모건 스탠리와 MUFG의 애널리스트들은 공동 연구 보고서에서 3월이나 4월의 금리 인상 가능성을 이미 낮게 평가해 왔지만, 중동 정세의 불확실성이 커지면서 일본은행이 더욱 신중한 입장을 취할 가능성이 높고, 이는 단기 금리 인상 가능성을 더욱 낮출 것이라고 밝혔다.

투자자들은 이제 일본의 인플레이션, 실업률, 임금에 대한 추가 데이터를 기다리며 이러한 기대치를 재평가하려 하고 있습니다.

수요일 거래에서 팔라듐 가격은 하락세 이후 매수세에 힘입어 상승했습니다. 이 산업용 금속은 화요일에 큰 폭으로 하락한 바 있습니다. 팔라듐은 미국과 중국 간의 중동 분쟁으로 인한 지정학적 우려가 시장에 부담을 주면서 다른 산업용 금속들과 함께 강한 압력을 받았습니다.

하락세의 주요 원인:

공급 차질 및 지정학적 위험

중동 지역의 긴장 고조와 일부 광산 운영 차질로 공급에 대한 우려가 커졌습니다. 역설적이게도 이러한 우려는 매수세로 이어지지 않고 오히려 시장 변동성을 가중시켰으며, 매도세가 거래에서 우위를 점했습니다.

미국의 전기차 정책에 대한 지원이 미약하다

미국에서 전기 자동차 인센티브 정책에 대한 정치적 추진력이 약화되면서 시장 심리에 압박이 가해지고 있습니다. 팔라듐은 자동차 촉매 변환기에 널리 사용되기 때문에 지원 정책의 둔화는 산업 수요 전망에 부정적인 영향을 미칩니다.

명확한 기술적 압력

20일 및 50일 이동평균선 아래로 하락한 것은 단기 투자자들에게 부정적인 신호를 보냈습니다. ADX 지표 또한 하락 추세의 강도가 약하고 약세 편향을 보이고 있음을 나타내며, 이는 매도세가 지속되고 있음에도 불구하고 하락 모멘텀이 결정적인 반전을 촉발할 만큼 충분히 강해지지 않았음을 시사합니다.

분석가들의 견해: 엇갈린 전망

트레이더스 유니온의 애널리스트 안톤 카리토노프는 단기 및 중기 이동평균선 하향 돌파를 경고 신호로 보고, 1,715달러를 주요 지지선으로 지목했습니다. 그는 이 수준 아래로 하락할 경우 추가 하락 가능성이 있으며, 매도세가 시장을 장악하는 한 현재의 반등세는 매우 취약하다고 강조했습니다.

한편, 같은 회사의 애널리스트 빅토라스 카라비티안츠는 상대강도지수(RSI)와 이동평균 수렴발산(MACD)과 같은 주간 지표들이 장기적으로 주가 상승을 지지하고 있다는 점에서 보다 낙관적인 전망을 내놓았습니다. 그는 1,700달러에서 1,750달러 사이의 가격대가 장기적인 상승 추세 내의 횡보 구간이라고 분석했습니다.

애널리스트 파르슈와 투라키아는 단기적인 관점에 초점을 맞춰 스토캐스틱 RSI와 CCI 같은 지표들이 과매도 상태를 나타내고 있어 1,750달러 수준까지 빠른 반등이 가능할 수 있다고 설명하면서도, 시장의 높은 변동성은 지속될 것으로 예상했습니다.

오늘 미국 증시에서 팔라듐 선물 가격은 1.9% 상승한 온스당 1,678.5달러를 기록했습니다(그리니치 표준시 기준 16시 27분).

비트코인이 시장에서 가장 강력한 심리적 저항선 중 하나인 7만 달러를 다시 돌파했습니다. 현재 전 세계 증시를 지배하는 불안감과 은과 같은 금속 가격 하락에도 불구하고, 자금이 비트코인으로 유입되고 있는 것으로 보입니다.

어제 보셨듯이 비트코인은 이미 긍정적인 펀딩 비율을 기록했으며, 12개 비트코인 현물 상장지수펀드(ETF) 모두에서 자금 유입이 증가했습니다. 이러한 신호들은 상승 모멘텀이 커지고 있음을 분명히 보여주었습니다. 미국 달러 강세에도 불구하고, 오늘 거래에서 비트코인에 예상했던 하락 압력을 가하지는 못했습니다.

BTC/USDT와 9만 달러를 향한 반등

현재 비트코인은 71,169달러에 거래되고 있으며, 이는 횡보 구간의 상단 부근에 해당합니다. 하지만 가격 움직임에 변화가 나타날 조짐이 보이고 있습니다.

76,000달러 수준은 반드시 돌파해야 할 다음 저항선으로, 50일 지수 이동평균선(EMA50)과 일치합니다. 이 수준을 돌파하면 상승 모멘텀이 강화되어 가격이 90,000달러까지 오를 수 있습니다.

하락 시나리오에서는 가격이 7만 달러에서 7만 6천 달러 범위 내에서 저항에 부딪히게 되며, 이는 최근 지정학적 긴장 시기에 나타났던 수준까지 다시 하락할 가능성을 의미합니다.

이더리움 가격이 2,000달러를 돌파하면서 다른 알트코인들도 뒤따라 상승세를 보였습니다.

어제 비트코인이 상승세를 보이기 시작하자 주요 알트코인들도 그 움직임을 따랐습니다.

이더리움이 한 주 내내 2,000달러 아래에서 거래되다가 반등하여 이를 돌파했습니다. 시가총액 약 2,500억 달러로 시가총액 2위 암호화폐인 이더리움은 7일 단순 이동평균(SMA7)인 1,989.48달러와 7일 지수 이동평균(EGM)인 1,976.66달러를 모두 넘어섰습니다.

긍정적인 모멘텀이 지속되고 가격이 2,000달러를 지지선으로 유지한다면, 23.6% 피보나치 저항선인 2,240달러까지 상승할 수 있습니다.

알트코인들은 "선도자"인 비트코인을 따라갑니다.

비트코인의 흐름이 바뀌면서 지난 24시간 동안 여러 다른 알트코인들도 상승세를 기록했습니다.

XDC는 0.0364달러에서 조정을 겪은 후 반등하여 2주 만에 최고 수준으로 급등했습니다.

모르포(Morpho)는 1.96달러에 거래되며 상승세를 이어가고 있습니다. 지난 한 달 동안 67%, 지난 24시간 동안 3.5% 상승했습니다. 이러한 상승세는 네트워크 사용량 증가와 총 예치 자산(TVL) 2.97% 증가, 그리고 작년 최저치인 976,000 ETH 대비 예치된 이더리움 토큰 수 증가에 기인합니다.

바이낸스 코인(BNB)도 650달러를 돌파하며 하단 횡보 구간을 벗어나는 강력한 신호를 보였습니다. 상승세를 보인 다른 암호화폐는 다음과 같습니다.

리플(XRP)

솔라나

라이트코인

헤데라

유니스왑

폴카닷

비텐서(TAO)

근접 프로토콜

상위 10개 암호화폐는 평균 약 5%의 상승률을 기록했으며, 이러한 긍정적인 전망은 단기 및 중기적으로 지속될 것으로 예상됩니다.

수요일 미국 달러는 투자자들이 중동 분쟁 이후 지속되는 에너지 가격 상승에 대한 우려로 유로화에 대해 강한 비관적인 전망을 보이면서 3개월 만에 최고 수준에 근접한 수준을 유지했습니다. 이러한 에너지 가격 상승은 세계 증시에 부담을 주고 있습니다.

화요일에 발표된 자료에 따르면 유로존의 2월 인플레이션이 이란 분쟁 발발 이전 예상보다 빠르게 가속화된 것으로 나타난 후, 유로는 장중 한때 11월 말 이후 최저 수준까지 하락했지만 이후 1.1612달러에서 안정세를 유지했다.

도이치뱅크의 글로벌 외환 연구 책임자인 조지 사라벨로스는 이란 전쟁이 유로/달러 환율에 미치는 영향은 에너지라는 한 가지 요인으로 요약된다고 말했다.

옵션 시장은 유로화 약세를 시사하고 있다.

이스라엘과 미국의 이란 공습 이후 인플레이션 상승 우려가 확산되면서 투자자들이 유동성 확보에 나서자 수요일 금융 시장은 다시 매도세를 재개했다.

옵션 시장을 보면 거래자들이 유로화에 대해 지난 1년 동안 그 어느 때보다 비관적인 전망을 하고 있으며, 불과 6주 전의 압도적인 낙관론이 뒤집힌 것으로 나타납니다.

CIBC 캐피털 마켓츠의 G10 외환 전략 책임자인 제레미 스트레치는 "달러 약세는 단기적일 것이며 매수세가 유입될 것으로 예상됩니다. 에너지 가격에 민감한 대부분의 통화에는 이미 부정적인 요인이 많이 반영되어 있기 때문입니다."라고 말하며, "특히 유럽에서는 모든 것이 천연가스 가격을 중심으로 돌아갑니다."라고 덧붙였습니다.

LSEG 데이터에 따르면 다음 분기 유로화 풋옵션의 달러 대비 가격 프리미엄이 지난 3월 이후 최고치를 기록했으며, 이는 거래자들이 유로화의 추가 하락을 예상하고 있음을 나타냅니다.

유로화, 1.13달러까지 하락 가능성

사라벨로스는 브렌트유와 유럽 천연가스 가격이 합쳐서 10% 오를 때마다 유로화 가치가 약 0.8% 하락한다고 지적하며, 브렌트유와 천연가스 가격이 배럴당 100달러에 도달할 경우 유로/달러 환율이 약 1.13달러까지 떨어질 수 있다고 덧붙였다.

이란의 보복성 선박 및 기반 시설 공격으로 중동 에너지 수출이 차질을 빚으면서 전 세계 석유 및 가스 가격이 급등했습니다. 이 공격으로 걸프 지역의 해상 운송로가 폐쇄되고 카타르에서 이라크로 이어지는 석유 및 가스 생산이 중단되었습니다.

브렌트유 선물 가격은 금요일 이후 약 16% 상승하여 배럴당 84달러에 도달했는데, 이는 2024년 7월 이후 최고 수준입니다. 한편, 유럽의 천연가스 가격은 지난주 말 이후 약 85% 상승했습니다.

유럽중앙은행 전망

시장 거래자들은 유럽중앙은행이 올해 금리를 인상할 가능성을 33%로 보고 있는데, 이는 불과 일주일 전 금리 인하 가능성을 40%로 예상했던 것과 대조적이다.

한편, 영국 파운드는 에너지 비용 상승의 영향으로 0.3% 하락한 1.3323달러를 기록했으며, 영국의 물가상승률은 영란은행의 목표치인 2%를 웃도는 3%를 유지하고 있습니다.

한편, 달러 지수는 11월 28일 이후 최고치를 기록한 후 99.05에서 안정세를 유지했습니다. 달러는 엔화 대비 0.26% 하락한 157.35엔을 기록했고, 역외 위안화 대비 0.1% 소폭 하락한 6.913을 기록했습니다. 이는 2월 중국 구매관리자지수(PMI)가 혼조세를 보인 데 따른 것입니다.