미국 달러는 목요일에 소폭 상승했지만 6주 만에 최고치에는 미치지 못했습니다. 미국과 이란이 중동 전쟁 종식을 위한 합의에 근접하고 있다는 낙관론이 커지면서 달러화의 추가 상승폭은 제한되었습니다.

도널드 트럼프 미국 대통령은 수요일 이란과의 협상이 최종 단계에 접어들었다고 밝히면서도, 테헤란이 합의에 동의하지 않을 경우 추가 공습이 발생할 수 있다고 경고했다.

투자자들이 안전자산으로 여기는 달러는 수요일에 8거래일 만에 처음으로 엔화 대비 하락세를 기록한 후, 0.1% 상승한 159.06엔을 기록했다.

일본은행 이사인 고에다 준코가 근원 인플레이션이 2% 목표치 부근에서 안정되고 있는 만큼 중앙은행이 금리 인상을 지속해야 한다는 매파적인 발언을 하면서 엔화는 추가적인 지지를 받았다.

한편 유로는 수요일에 4월 7일 이후 최저치인 1.1583달러까지 떨어졌다가 반등한 후 0.2% 하락한 1.16005달러를 기록했습니다.

프랑스의 5월 경제 활동이 5년 반 만에 가장 빠른 속도로 위축됐다는 데이터가 발표된 후 유럽 통화에 대한 압력이 심화되었습니다.

소시에테 제네랄의 외환 및 금리 연구 책임자인 케네스 브룩스는 "프랑스의 구매관리자지수(PMI) 데이터가 매우 부진했지만, 유럽중앙은행은 여전히 금리 인상을 단행할 의지를 보이는 것 같다"며 유로화 약세를 설명했다.

거래자들은 오늘 후반에 발표될 유로존 종합 PMI 데이터도 기다리고 있습니다.

영국 파운드화도 0.1% 하락하여 1.3421달러를 기록했습니다.

주요 통화 대비 달러화 가치를 측정하는 미국 달러 지수는 0.2% 상승한 99.295포인트를 기록했지만, 4월 7일 이후 최고치인 수요일의 99.472포인트에는 미치지 못했습니다.

호주 커먼웰스 은행의 국제 및 지속가능 경제 부문 책임자인 조셉 카푸르소는 "이란과의 전쟁 관련 긍정적인 소식에 힘입어 안전자산 선호 현상이 반전됐다"고 말했다.

그러나 그는 국내 정치적인 압력이 평화를 향하고 있음에도 불구하고, 미국이 협상력을 강화하기 위해 군사적 확전을 택할 가능성도 여전히 있다고 덧붙였다.

투자자들은 호르무즈 해협의 부분적인 해상 운송 차질이 지속되는 가운데, 에너지 가격 상승이 인플레이션에 미치는 영향에 계속해서 주목하고 있습니다.

코메르츠방크의 통화 분석가들은 해협이 며칠 내로 다시 개방될 경우 일부 중앙은행들이 현재의 인플레이션 충격을 "일시적"으로 볼 수도 있다고 말했지만, 그러한 평가는 구매력 하락을 간과하는 것이기 때문에 잘못된 것이라고 경고했다.

그들은 또한 중앙은행이 물가 상승을 일시적인 현상으로 단정짓는 데 시간이 더 오래 걸리는 국가, 즉 통화 긴축 정책 가능성이 남아 있는 국가에서 통화 가치가 상승할 수 있다고 덧붙였다.

수요일에 공개된 연방준비제도(Fed)의 4월 회의록에 따르면, 정책 입안자들 사이에서 인플레이션에 대한 우려가 커지고 있으며, 더 많은 관계자들이 추가 금리 인상이 필요할 수 있다는 가능성에 대해 긍정적인 입장을 보이고 있는 것으로 나타났습니다.

다른 시장에서는 실업률이 예상치 못하게 2021년 이후 최고 수준으로 상승하면서 호주 달러가 하락했고, 이는 호주중앙은행의 추가 금리 인상 기대감을 약화시켰습니다.

호주 달러는 올해 추가적인 통화 긴축에 대한 기대감이 낮아지면서 0.55% 하락한 0.71105달러를 기록했습니다.

웨스트팩의 이코노미스트인 라이언 웰스는 6월 회의에서 금리가 동결될 것이라는 전망이 "매우 확신에 차 있다"고 말하면서도, 인플레이션이 여전히 중앙은행의 가장 큰 과제라고 지적했습니다.

금 가격은 목요일 유럽 거래에서 상승세를 보이며 이틀 연속 상승세를 유지했습니다. 이는 미국과 이란 간의 평화 협정 가능성에 대한 낙관론이 커지는 가운데, 주요 통화 대비 미국 달러화 약세에 힘입어 금이 거의 두 달 만에 최저 수준에서 회복세를 이어간 데 따른 것입니다.

올해 미국에서 최소 한 차례 금리 인상이 있을 것이라는 기대감이 높아졌는데, 특히 최근 연방준비제도(Fed) 정책 회의록 공개 이후 정책 결정자들이 추가 금리 인상 가능성을 열어두고 있는 것으로 나타나면서 이러한 기대감이 더욱 커졌다.

가격 개요

• 오늘 금 가격: 금 가격은 온스당 4,542.23달러로 개장한 후 0.65% 상승한 4,570.93달러를 기록했으며, 장중 최저치는 4,512.06달러였습니다.

수요일 종가 기준으로 금 가격은 1.4% 상승했으며, 앞서 장중 한때 온스당 4,453.60달러로 두 달 만에 최저치를 기록했습니다.

미국 달러

미국 달러 지수는 목요일에 0.1% 하락하며 이틀 연속 하락세를 이어갔고, 한 달 반 만에 최고치에서 더욱 멀어졌습니다. 이는 주요 글로벌 통화 대비 미국 달러화의 지속적인 약세를 반영합니다.

차익 실현 외에도, 미국이 중동 전쟁 종식을 위해 테헤란과 합의에 근접하고 있다는 낙관론이 커지면서 달러화 가치가 약세를 보였습니다.

미국과 이란 간 협상 진행 상황

• 트럼프: 미국은 이란과의 협상 최종 단계에 있다.

• 트럼프 대통령은 이란과의 평화 협정에 대한 "적절한 답변"을 얻기 위해 며칠 기다릴 준비가 되어 있다고 말했다.

• 이란 외무부는 파키스탄 중재자를 통해 워싱턴으로부터 받은 최근 답변과 제안을 현재 검토 중이라고 공식 발표했습니다.

• 소식통: 미국과 이란 간의 새로운 평화 협상이 하즈 순례 기간 이후 이슬라마바드에서 열릴 예정입니다.

• 파키스탄 육군 참모총장이 오늘(목요일) 이란을 방문하여 합의 최종안을 발표할 가능성이 있다.

미국 금리

• 연방준비제도의 4월 회의록에 따르면, 대부분의 정책위원들은 인플레이션이 중앙은행의 목표치인 2%를 웃도는 수준으로 유지될 경우 "추가적인 통화정책 긴축이 적절할 수 있다"고 생각하는 것으로 나타났습니다.

• 케빈 워시는 금요일에 연방준비제도 이사회 의장으로 취임할 예정입니다.

• CME의 FedWatch 도구에 따르면, 시장은 현재 연준이 12월에 금리를 인상할 확률을 40%로 반영하고 있으며, 이는 5월 초의 16%를 약간 웃도는 수치입니다.

• 시장에서는 6월 회의에서 금리가 동결될 확률을 99%로, 25bp 금리 인하 확률을 1%로 계속해서 반영하고 있습니다.

• 이러한 기대치를 재평가하기 위해 투자자들은 향후 발표될 미국 경제 데이터와 연준 관계자들의 발언을 면밀히 주시하고 있습니다.

금 전망

OANDA의 아시아 태평양 담당 수석 시장 분석가인 켈빈 웡은 "트럼프 대통령이 미국과 이란이 평화 협정의 최종 단계에 접어들고 있음을 시사하는 발언을 한 후 투자 심리가 개선되었다"고 말했다.

웡은 “미국 10년 만기 국채 수익률의 전반적인 추세는 3월 초 이후로 완만하게 상승세를 유지하고 있다. 따라서 금 투자자들은 현 시점에서 가격을 크게 끌어올리는 데 지나치게 열광하지 않을 수도 있다”고 덧붙였다.

SPDR 골드 트러스트

세계 최대 금 기반 상장지수펀드(ETF)인 SPDR 골드 트러스트의 보유량은 수요일에 거의 변동 없이 총 1,036.85톤을 유지하며 일주일 만에 최저 수준을 기록했습니다.

유로는 목요일 유럽 거래에서 주요 통화 대비 상승하며 미국 달러 대비 6주 만에 최저치에서 이틀 연속 회복세를 이어갔습니다. 이는 미국과 이란 간의 평화 협정 가능성에 대한 낙관론 속에서 달러화에 대한 저가 매수세와 안전자산으로서의 달러화 수요 완화에 힘입은 결과입니다.

투자자들은 오늘 발표될 유럽 경제 주요 부문의 5월 경제 지표들을 기다리고 있으며, 시장은 유럽중앙은행(ECB)이 6월 회의에서 금리를 인상할 가능성에 대한 높아진 기대감을 반영하고 있습니다.

가격 개요

• 오늘 유로 환율: 유로는 미국 달러 대비 약 0.1% 상승한 1.1635달러를 기록했으며, 장중 최저치는 1.1616달러였습니다. 이는 개장가인 1.1624달러에서 상승한 수치입니다.

• 유로는 수요일 거래에서 달러 대비 약 0.2% 상승하며 마감했는데, 앞서 장중 한때 6주 만에 최저치인 1.1583달러까지 하락했다.

• 저가 매수세 외에도 미국과 이란 간 협상에 대한 긍정적인 발언 이후 글로벌 시장의 위험 선호도가 개선되면서 유로화 가치가 상승했습니다.

미국 달러

미국 달러 지수는 목요일에 약 0.1% 하락하며 이틀 연속 하락세를 이어갔고, 한 달 반 만에 최고치에서 더욱 멀어졌습니다. 이는 주요 및 소국 통화 대비 미국 달러화의 지속적인 약세를 반영합니다.

차익 실현 외에도, 미국이 중동 전쟁 종식을 위해 테헤란과 합의에 가까워지고 있다는 기대감이 커지면서 달러화 가치가 약세를 보였습니다.

이란 전쟁 전개 상황

• 트럼프: 미국은 이란과의 협상 최종 단계에 있다.

• 트럼프 대통령은 이란과의 평화 협정에 대한 "올바른 해답"을 얻기 위해 며칠 더 기다릴 용의가 있다고 말했다.

• 이란 외무부는 파키스탄 중재자를 통해 워싱턴으로부터 받은 최근 답변과 제안들을 현재 검토 중이라고 공식 발표했습니다.

• 소식통: 미국과 이란 간의 새로운 평화 회담이 하즈 순례 기간 이후 이슬라마바드에서 개최될 예정입니다.

• 파키스탄 육군 참모총장이 목요일에 이란을 방문하여 합의의 최종 문구를 발표할 가능성이 있다.

유럽 금리

• 출처: 유럽중앙은행은 인플레이션 기대치가 바람직하지 않은 시나리오로 향하고 있기 때문에 6월에 금리를 인상할 가능성이 매우 높습니다.

• 현재 금융 시장에서는 6월 유럽중앙은행(ECB) 회의에서 25bp 금리 인상이 있을 확률이 70%를 넘는 것으로 반영되고 있습니다.

• 투자자들은 오늘 발표될 5월 유럽 경제 주요 부문별 경제 보고서를 통해 향후 전망을 재평가할 예정입니다.

호주 달러는 목요일 아시아 거래에서 주요 통화 대비 전반적으로 약세를 보이며 미국 달러 대비 일시적인 반등 이후 하락세를 재개했고, 부진한 호주 노동 시장 지표의 영향으로 5주 만에 최저치에 근접했습니다.

데이터에 따르면 실업률이 4년 반 만에 최고 수준으로 상승했으며, 이는 호주 노동 시장이 이란 전쟁의 영향을 느끼기 시작했음을 시사합니다. 이러한 상황은 호주 중앙은행이 신중한 태도를 유지하고 단기적으로 금리를 동결할 가능성을 높일 수 있습니다.

가격 개요

• 오늘 호주 달러 환율: 호주 달러는 미국 달러 대비 약 0.7% 하락한 0.7100을 기록했으며, 장중 최고치는 0.7157까지 올랐습니다. 이는 개장가인 0.7149에서 하락한 수치입니다.

• 호주 달러는 수요일 거래를 미국 달러 대비 약 0.65% 상승으로 마감하며, 5주 만에 최저치인 70.80센트에서 회복하려는 시도의 일환으로 3거래일 만에 두 번째 상승세를 기록했습니다.

• 저가 매수 외에도 호주 달러는 월가에서 미국 증시의 강세에 힘입어 지지를 받았습니다.

호주 노동 시장

호주 통계청이 목요일 발표한 자료에 따르면 4월 순고용은 1만 8,600명 감소하여 2025년 11월 이후 처음으로 월간 고용 감소를 기록했으며, 시장 예상치인 1만 6,700명 증가에 크게 못 미쳤습니다. 3월에는 고용이 2만 3,300명 증가했는데, 이는 기존 발표된 1만 7,900명 증가에서 상향 조정된 수치입니다.

정부 자료에 따르면 실업률은 4.5%로 상승하여 2021년 11월 이후 최고치를 기록했으며, 이는 시장 예상치인 4.3%를 상회하는 수치로 3월의 4.3%와 비슷한 수준입니다.

이번 데이터는 호주 노동 시장의 경직성이 완화되고 있음을 보여주며, 호주 중앙은행 정책 결정자들에 대한 압력을 줄이고 호주 금리가 올해 가능한 한 오랫동안 동결될 것이라는 기대감을 강화하고 있습니다.

호주 금리

• 해당 데이터 발표 이후, 호주중앙은행의 6월 25bp 금리 인상에 대한 시장 기대치는 25%에서 5%로 급격히 하락했습니다.

• 투자자들은 이제 호주의 인플레이션, 실업률, 임금 상승률에 대한 추가 데이터를 기다리며 이러한 기대치를 재평가할 예정이다.

의견 및 분석

스테이트 스트리트 글로벌 어드바이저의 경제학자 크리슈나 비마바라푸는 "오늘 실업률의 급격한 상승은 노동 시장 상황이 예상보다 빠르게 변화하고 있음을 시사하며, 이는 호주중앙은행이 6월 통화 정책을 동결하려는 경향을 강화한다"고 말했다.

옥스퍼드 이코노믹스 오스트레일리아의 경제학자 해리 머피 크루즈는 이러한 수치가 전쟁 이전의 경제 상황을 반영하는 것일 가능성이 높다고 말하며, 기업의 고용 결정은 일반적으로 전반적인 경제적 충격에 뒤늦게 나타난다고 지적했습니다.