수요일 유럽 거래에서 금 가격은 하락세를 이어가며 4거래일 연속 하락세를 기록했고, 3개월 만에 최저 수준으로 떨어졌습니다. 이는 미국의 5월 물가상승률 보고서 발표를 앞두고 금속 시장 전반에 걸쳐 강한 매도 압력이 지속된 데 따른 것입니다.

미국과 이란 간의 군사적 충돌이 중단되면서 미국 달러화 약세와 유가 하락으로 손실이 부분적으로 제한되었는데, 이는 중동 분쟁을 종식시킬 수 있는 평화 협정에 대한 기대감을 다시 불러일으켰습니다.

가격 개요

• 오늘 금 가격: 금 가격은 2.3% 하락하여 온스당 4,161.56달러를 기록하며 3월 23일 이후 최저치를 경신했습니다. 개장가는 4,260.57달러였으며, 장중 최고가 역시 4,260.57달러였습니다.

• 화요일 종가 기준으로 금 가격은 1.6% 하락하며 광범위한 매도세 속에 3일 연속 하락세를 기록했습니다.

미국 달러

수요일 미국 달러 지수는 0.15% 하락하며 3거래일 연속 하락세를 이어갔고, 주요 및 마이너 통화 대비 달러화의 지속적인 약세를 반영했습니다.

일반적으로 달러 가치가 약해지면 다른 통화 보유자들에게 달러 표시 금이 더 매력적으로 보인다.

최근 달러화가 두 달 만에 최고치를 기록한 후 차익 실현 매물이 나오는 가운데, 특히 미국과 이란 간의 군사적 위반 행위가 줄어들면서 중동 분쟁을 종식시킬 수 있는 최종 합의 가능성에 대한 낙관론이 커짐에 따라 달러화는 압력을 받고 있습니다.

세계 석유 가격

수요일 유가는 0.5% 이상 하락하며 이틀 연속 하락세를 이어갔다. 이는 미국이 이란에 대한 방어적 공중 작전 종료를 발표하고, 이란 혁명수비대가 바레인, 쿠웨이트, 요르단의 미군 기지 공격을 중단한 데 따른 것이다.

미국 금리

• 골드만삭스는 경제 활동 증가와 지속적인 고용 성장을 이유로 연준이 2026년 내내 금리를 동결하고 금리 인하는 2027년까지 미룰 것으로 예상한다.

• CME FedWatch 도구에 따르면, 시장은 현재 연준이 12월 회의에서 금리를 인상할 확률을 69%로 반영하고 있습니다.

• 시장에서는 6월 회의에서 금리가 동결될 확률을 99%로, 25bp 금리 인하 확률을 단 1%로 계속해서 반영하고 있습니다.

• 투자자들은 오늘 발표될 미국의 5월 물가상승률 보고서를 기다리고 있으며, 이 보고서에 따라 금리 기대치가 크게 재조정될 수 있습니다.

금 전망

시장 전략가 일리야 스피박은 금값 약세의 주요 원인으로 연준의 정책 기대치 변화와 채권 수익률 상승, 달러 강세를 꼽았다.

스피박은 금값이 4,100달러 아래로 떨어지면 기술적 지지 구조가 크게 바뀔 수 있으며, 연말까지 3,500달러가 다음 주요 지지선이 될 가능성이 있다고 덧붙였습니다.

SPDR 골드 트러스트

세계 최대 금 기반 상장지수펀드(ETF)인 SPDR 골드 트러스트의 보유량이 화요일에 3.422톤 감소하여 총 보유량이 1,016.50톤으로 떨어졌는데, 이는 2025년 10월 9일 이후 최저 수준입니다.

유로는 수요일 유럽 증시에서 주요 통화 대비 약세를 보이며, 이틀간의 반등 후 다시 미국 달러 대비 하락세로 돌아섰습니다. 중동 지역의 지정학적 긴장 고조, 특히 미국이 이란에 대한 새로운 공습을 개시한 이후 유로화는 다시 한번 3개월 만에 최저 수준으로 하락했습니다.

유가 상승은 유럽중앙은행(ECB) 정책 결정자들에게 다시금 인플레이션 압력을 가하고 있으며, 추가적인 경제 데이터와 인플레이션 전망 확정 여부에 따라 ECB가 6월 회의에서 금리를 25bp 인상할 수 있다는 기대감을 높이고 있습니다.

가격 변동

• EUR/USD 오늘: 유로는 달러 대비 약 0.1% 하락한 1.1532달러를 기록했으며, 개장가는 1.1543달러였습니다. 장중 최고치는 1.1552달러였습니다.

• 유로는 화요일 거래를 달러 대비 0.1% 상승으로 마감하며 2일 연속 상승세를 이어갔고, 약 3개월 만에 최저치인 1.1500달러에서 회복세를 보였습니다.

미국 달러

수요일 미국 달러 지수는 약 0.1% 상승하며 이틀간의 정체기를 끝내고 상승세를 재개했으며, 이는 주요 글로벌 통화 대비 미국 달러의 전반적인 강세를 반영합니다.

이번 상승세는 미국이 이란에 대한 새로운 공습을 시작하면서 중동 지역의 지정학적 긴장이 고조됨에 따라 안전자산으로서 달러화에 대한 수요가 다시 증가한 데 따른 것입니다. 이란 혁명수비대는 이후 바레인에 있는 미 제5함대와 쿠웨이트 및 요르단의 미군 시설을 겨냥한 공격을 발표했습니다.

유가

수요일 국제 유가는 1% 이상 상승하며 수주 만에 최저치에서 반등했습니다. 이는 미국과 이란 간의 최근 군사 공방 이후 호르무즈 해협이 계속 폐쇄될 가능성에 대한 우려가 다시 불거진 데 따른 것입니다.

이란 분쟁의 최근 상황

• 미국은 아파치 헬리콥터가 격추된 후 이란에 대한 새로운 공습을 시작했습니다.

• 도널드 트럼프 대통령은 미군 헬리콥터 격추 사건에 대한 대응은 "매우 강력해야 한다"고 말했다.

• 미 중부사령부는 이란에 대한 공격을 "자위 행위"라고 규정했습니다.

• 이란은 바레인에 있는 미 제5함대와 쿠웨이트 및 요르단의 군사 기지에 대한 보복 공격을 발표했습니다.

• 공습 공방에도 불구하고 트럼프 대통령과 JD 밴스 부통령은 포괄적인 핵 협정을 향한 협상이 계속 진행 중임을 재차 강조했습니다.

• 이란 국회의장 모하마드 바게르 갈리바프는 테헤란이 이번 위기에 대한 외교적 해결을 선호하지만, 필요하다면 더 강력한 대안도 고려할 것이라고 밝혔습니다.

유럽 금리

• 금융 시장에서는 유럽중앙은행이 6월 회의에서 금리를 25bp 인상할 확률이 90%를 넘는다는 인식이 여전히 강하게 나타나고 있습니다.

• 투자자들은 유럽중앙은행(ECB)의 정책 방향에 대한 기대치를 구체화하기 위해 유로존의 인플레이션, 고용 및 임금 상승률에 대한 추가 데이터를 기다리고 있습니다.

• 로이터 통신에 제보한 소식통에 따르면, 인플레이션 전망치가 정책 결정자들이 바람직하지 않은 시나리오로 기울고 있는 점을 고려할 때, 유럽중앙은행(ECB)의 6월 금리 인상 가능성이 매우 높다고 합니다.

수요일 아시아 거래에서 일본 엔화는 주요 통화 대비 약세를 보이며 미국 달러 대비 이틀 연속 하락세를 이어갔고, 6주 만에 최저치 부근에 머물렀습니다. 미국이 이란에 대한 새로운 공습을 시작하면서 중동 지역의 지정학적 긴장이 고조됨에 따라 투자자들은 안전자산으로서 미국 달러를 선호하는 추세를 지속했습니다.

오늘 도쿄에서 발표된 자료에 따르면 생산자물가지수가 3년 만에 최고 수준으로 상승하면서 일본은행 정책 결정권자들에게 인플레이션 압박이 다시 가중되고 있으며, 다음 주 금리 인상에 대한 기대감이 높아지고 있다.

가격 변동

• 오늘 USD/JPY: 미국 달러는 엔화 대비 약 0.1% 상승한 160.43엔을 기록하며 개장가 160.34엔에서 출발했고, 장중 최저치인 160.24엔까지 하락했습니다.

• 엔화는 화요일 달러 대비 0.1% 하락하여 160.45엔으로 마감하며 6주 만에 최저치를 기록했습니다.

미국 달러

수요일 미국 달러 지수는 약 0.1% 상승하며 이틀간의 정체기를 끝내고 상승세를 재개했으며, 이는 주요 글로벌 통화 대비 달러화의 전반적인 강세를 반영합니다.

이번 조치는 중동 지역의 지정학적 긴장이 고조되면서 안전자산으로서 달러화에 대한 수요가 다시 증가한 데 따른 것입니다. 미국은 이란에 대한 새로운 공습을 시작했고, 이에 이란 혁명수비대는 바레인, 쿠웨이트, 요르단의 미군 시설을 공격하며 대응했습니다.

유가

수요일 유가는 1% 이상 상승하며 수주 만에 최저치에서 반등했습니다. 이는 미국과 이란 간의 군사 공방 이후 호르무즈 해협의 장기 폐쇄 가능성에 대한 우려가 다시 불거진 데 따른 것입니다.

이란 분쟁의 최근 상황

• 미국은 아파치 헬리콥터 격추 사건 이후 이란에 대한 새로운 공습을 시작했습니다.

• 도널드 트럼프는 미군 헬리콥터 격추 사건에 대한 대응이 "매우 강력해야 한다"고 말했다.

• 미 중부사령부는 이란에 대한 공격을 "자위 행위"라고 규정했습니다.

• 이란은 바레인에 있는 미 제5함대와 쿠웨이트 및 요르단의 미군 기지를 겨냥한 보복 공격을 발표했습니다.

• 공방전에도 불구하고 도널드 트럼프 대통령과 JD 밴스 부통령은 포괄적인 핵 협정을 향한 협상이 계속 진행 중임을 재차 강조했습니다.

• 이란 국회의장 모하마드 바게르 갈리바프는 테헤란이 이번 위기에 대한 외교적 해결을 선호하지만, 필요하다면 더 강력한 대안도 가지고 있다고 밝혔습니다.

160엔 개입 기준

일본 당국은 외환 시장 움직임을 면밀히 주시하고 있으며, 특히 엔화가 달러당 160엔이라는 중요한 기준선을 넘어설 경우 더욱 주목하고 있다. 이 수준은 정부 개입의 잠재적 계기로 널리 인식되고 있다.

로이터 통신 보도에 따르면, 도쿄는 엔화 약세를 막기 위해 4월 말과 5월 초에 여러 차례 외환시장에 개입했습니다. 당시 엔화 환율은 달러당 160.72엔까지 떨어져 2024년 7월 이후 최저치를 기록했습니다.

일본 당국은 과도한 환율 변동성에 대해 거듭 경고해 왔으며, 무질서한 시장 움직임에 대해 당국이 단호한 조치를 취할 준비가 되어 있음을 강조해 왔습니다.

가타야마 사츠키 재무장관은 외환시장에서 과도하거나 투기적인 움직임이 발생할 경우 정부가 "적절한 조치를 취할 준비가 되어 있다"고 밝혔습니다.

일본 금리

• 일본의 생산자물가 상승률은 이란 분쟁과 관련된 에너지 비용 상승에 힘입어 3년 만에 최고 수준으로 가속화되었습니다.

• 일본은행이 6월 회의에서 25bp 금리 인상을 단행할 가능성에 대한 시장의 예상은 75%에서 95%로 상승했다.

• 투자자들은 일본 통화 정책에 대한 기대치를 더욱 구체화하기 위해 인플레이션, 실업률, 임금 상승률에 대한 추가 데이터를 기다리고 있습니다.

• 일본은행은 세계 4위 경제대국인 일본에 적합한 정책 방향을 가늠하기 위해 6월 15일부터 16일까지 회의를 개최할 예정이다.

인공지능의 폭발적인 성장은 에너지 부문에 새로운 혁신의 물결을 일으키고 있으며, 정부와 기업들은 데이터 센터의 급속한 확장에 따른 막대한 전력 수요 증가에 대응하기 위해 경쟁하고 있습니다.

전문가들은 미국 데이터센터의 전력 수요가 2030년까지 약 360% 급증하여 110기가와트에 달할 것으로 추산합니다. 이러한 수요를 충족하면서 경제적이고 지속 가능한 에너지를 유지하는 것은 혁신적인 해결책과 상당한 기술 발전을 요구하는 중대한 과제로 널리 인식되고 있습니다.

오픈AI의 창립자인 샘 알트만은 2024년 다보스 세계경제포럼에서 "기술적 돌파구 없이는 그 목표에 도달할 방법이 없다"고 말했다.

알트만에게 있어 이러한 도전의 규모는 핵융합 연구에 대한 투자를 늘려야 한다는 직접적인 근거가 되며, 지지자들은 핵융합이 궁극적으로 무한한 청정에너지원을 제공할 수 있을 것이라고 믿는다.

샘 알트만과 빌 게이츠 같은 인물들을 비롯해 수많은 실리콘 밸리 투자자들이 수년간 핵융합 기술에 투자해 왔습니다. 이제 이러한 노력의 결실이 나타나기 시작했는데, 새로운 스타트업들이 이 분야에 진출하고 기술적 혁신이 월가의 관심을 끌어당기면서 수십 년간 정체되었던 연구가 다시 활기를 띠고 있습니다.

빅테크 기업들은 핵융합뿐만 아니라 지열 발전 강화 및 우주 기반 태양 에너지 등 다른 첨단 에너지 기술에도 관심을 갖고 있습니다.

하지만 인공지능과 에너지의 교차점에서 가장 흥미로운 혁신은 새로운 전력을 생산하는 것에 관한 것이 전혀 아닙니다. 오히려 기존 전력의 분배를 개선하고 에너지 소비를 더욱 유연하게 만드는 데 초점을 맞추고 있습니다.

새로운 발전소를 건설하는 대신 가상 발전소를 활용하세요

이번 주, 구글은 볼투스와 전례 없는 계약을 체결하여 "가상 발전소"를 구축했습니다.

이번 계약에 따라 구글은 중부 대서양 전력망 내에서 특정 기간 동안 전기 소비를 줄이는 가정과 기업에 보조금을 지급하는 프로그램을 지원할 예정입니다.

양사는 이번 계약을 통해 구글이 추가적인 기반 시설 건설 없이 100메가와트의 전력 용량을 확보할 수 있을 것이라고 밝혔습니다.

이로써 구글은 에너지 소비가 많은 기업들이 데이터 센터 주변 지역 사회의 전력 수요 유연성을 확보하기 위해 자금을 조달할 수 있도록 하는 볼투스의 "자체 용량 활용(Bring Your Own Capacity)" 프로그램의 첫 번째 고객이 되었습니다.

볼투스는 전기 자동차, 스마트 온도 조절 장치 및 기타 에너지 관련 장비를 포함한 다양한 기기를 단일 가상 네트워크로 연결합니다. 참여하는 가정과 기업은 보상을 받고, 볼투스는 에너지 흐름을 관리하고 필요에 따라 저장된 전력을 활용할 수 있습니다.

Latitude Media에 따르면, 이 프로그램에 참여하는 기술 기업들은 데이터 센터를 운영해야 하는 지역에 가상 발전소를 건설하는 데 필요한 자금을 사실상 조달하는 셈이며, Voltus는 해당 용량을 전력 공급업체에 직접 제공합니다.

이 모델은 데이터 센터가 2030년대 초까지 예상되는 에너지 부족 문제를 해결하는 데 도움을 주기 위해 설계되었습니다.

현재 진행 중인 시범 프로젝트는 동종 최대 규모이자 최초의 프로젝트로, "에너지 유연성"이 데이터 센터의 급증하는 전력 수요를 해결하는 데 도움이 될 수 있는지에 대한 귀중한 통찰력을 제공할 것으로 기대됩니다.

데이터센터 자체의 에너지 사용 유연성을 높이는 것 또한 중요한 해결책이 될 것입니다. 작년에 듀크대학교에서 발표한 연구에 따르면, 최대 수요 시간대에 데이터센터의 전력 소비를 줄이면 새로운 발전소나 송전선을 건설하지 않고도 약 100기가와트 규모의 데이터센터 용량을 추가할 수 있다고 합니다.

하지만 이러한 접근 방식은 에너지 소비가 줄어드는 기간 동안 수익이 감소할 수 있기 때문에 AI 기업들 사이에서 여전히 인기가 없습니다.

결과적으로 가상 발전소는 현재 가장 인기 있는 해결책 중 하나로 떠올랐습니다. 주요 기술 기업들은 자체 전력 사용량을 줄이는 대신, 다른 기업의 전력 소비량을 줄이도록 비용을 지불함으로써 필요한 에너지 용량을 확보하고 운영에 차질이 생기지 않도록 할 수 있습니다.